Term Structure Modeling and Estimation in a State Space Framework

Name: Term Structure Modeling and Estimation in a State Space Framework
Brand: Springer-Verlag Berlin and Heidelberg GmbH & Co. KG
SKU: 9783540283423
Price: 472.81 PLN
Availability: InStock

Autor: Wolfgang Lemke

Język:

Oprawa: Miękka

Wydawca: Springer-Verlag Berlin and Heidelberg GmbH & Co. KG

Dostępność: Dostępna u dostawcy w małych ilościach

Wysyłamy za 11-15 dni

472.81 zł

This book presents a series of dynamic models of the term structure of interest rates, covering both...

Informacje o książce

Autor

Wolfgang Lemke

Język

Angielski

Oprawa

Książka - Miękka

Data wydania

2005

strony

226

EAN

9783540283423

ISBN

3540283420

Enbook ID

01561009

Wydawca

Springer-Verlag Berlin and Heidelberg GmbH & Co. KG

Waga

750

Wymiary

155 x 235 x 17

Pełny opis

This book presents a series of dynamic models of the term structure of interest rates, covering both theory and estimation in a unified framework. Special emphasis is placed on models which are driven by innovations that have a Gaussian mixture distribution. These models are able to flexibly capture the observed non-normality in the distribution of bond yields. It is shown that the theoretical models can easily be castinto the statistical state space form, which provides a convenient framework for statistical inference. An application to US data illustrates the properties of the models and shows the estimation techniques at work.

Możesz być zainteresowany

Klienci, którzy kupili tę książkę, kupili również

Najczęściej wyszukiwane

Categories

Authors

Publishers

Produkty

Produkty

Najczęściej wyszukiwane

Categories

Authors

Publishers

Produkty

Produkty

Term Structure Modeling and Estimation in a State Space Framework

Informacje o książce

Pełny opis

Możesz być zainteresowany

Klienci, którzy kupili tę książkę, kupili również