American-Type Options

Name: American-Type Options
Brand: De Gruyter
SKU: 9783110329681
Price: 709.9 PLN
Availability: InStock

Stochastic Approximation Methods, Volume 2

Autor: Dmitrii S. Silvestrov

Język:

Oprawa: Twarda

Wydawca: De Gruyter

Dostępność: Dostępna u dostawcy

Wysyłamy za 10-13 dni

709.90 zł

The book gives a systematical presentation of stochastic approximation methods for discrete time Mar...

Informacje o książce

Autor

Dmitrii S. Silvestrov

Język

Angielski

Oprawa

Książka - Twarda

Data wydania

2014

strony

571

EAN

9783110329681

ISBN

3110329689

Enbook ID

02322419

Wydawca

De Gruyter

Waga

1076

Wymiary

184 x 251 x 36

Pełny opis

The book gives a systematical presentation of stochastic approximation methods for discrete time Markov price processes. Advanced methods combining backward recurrence algorithms for computing of option rewards and general results on convergence of stochastic space skeleton and tree approximations for option rewards are applied to a variety of models of multivariate modulated Markov price processes. The principal novelty of presented results is based on consideration of multivariate modulated Markov price processes and general pay-off functions, which can depend not only on price but also an additional stochastic modulating index component, and use of minimal conditions of smoothness for transition probabilities and pay-off functions, compactness conditions for log-price processes and rate of growth conditions for pay-off functions. The volume presents results on structural studies of optimal stopping domains, Monte Carlo based approximation reward algorithms, and convergence of American type options for autoregressive and continuous time models, as well as results of the corresponding experimental studies.

Możesz być zainteresowany

Klienci, którzy kupili tę książkę, kupili również

Najczęściej wyszukiwane

Categories

Authors

Publishers

Produkty

Produkty

Najczęściej wyszukiwane

Categories

Authors

Publishers

Produkty

Produkty

American-Type Options

Stochastic Approximation Methods, Volume 2

Informacje o książce

Pełny opis

Możesz być zainteresowany

Klienci, którzy kupili tę książkę, kupili również